2021年，隨著經(jīng)濟(jì)環(huán)境轉(zhuǎn)好，冷鏈物流市場規(guī)模快速增長，國家骨干冷鏈物流基地、產(chǎn)銷地冷鏈設(shè)施建設(shè)穩(wěn)步推進(jìn)，冷鏈設(shè)備相關(guān)需求迅速拉升，帶動(dòng)了全年商用冷凍冷藏壓縮機(jī)規(guī)模的快速擴(kuò)張。

　　總量大幅增長，全年走勢先揚(yáng)后抑

　　據(jù)產(chǎn)業(yè)在線數(shù)據(jù)顯示，2021年商用冷凍冷藏壓縮機(jī)表觀消費(fèi)量為82.29萬臺(tái)，同比上年增長達(dá)到16.7%，創(chuàng)近十年來最高增幅。這一快速增長主要受益于冷鏈行業(yè)相關(guān)項(xiàng)目建設(shè)提速，冷鏈基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)尤其是冷庫發(fā)展迅速帶動(dòng)了冷鏈設(shè)備需求大幅提升。

　　細(xì)分月度走勢來看，受2020年度疫情下的基數(shù)反差影響，2021一季度冷凍壓縮機(jī)市場大幅度增長；二季度增長繼續(xù)維持在20%以上，但增速有一定回落；進(jìn)入下半年后，總體增長速度趨穩(wěn)。

　　轉(zhuǎn)子和渦旋壓縮機(jī)領(lǐng)漲細(xì)分市場

　　細(xì)分壓縮機(jī)類型來看，不同類型的商業(yè)冷凍壓縮機(jī)均實(shí)現(xiàn)了不同程度的增長，其中轉(zhuǎn)子和螺桿壓縮機(jī)的增長均超過30%。

　　轉(zhuǎn)子壓縮機(jī)在小型冷庫、商用制冰機(jī)等應(yīng)用領(lǐng)域的持續(xù)推廣在一定程度上加速了冷凍冷藏用轉(zhuǎn)子壓縮機(jī)規(guī)模的擴(kuò)張。據(jù)產(chǎn)業(yè)在線統(tǒng)計(jì)，2021年，隨著餐飲零售市場的恢復(fù)以及商用冷柜需求的增加，轉(zhuǎn)子壓縮機(jī)增幅達(dá)到30.8%。

　　果蔬農(nóng)產(chǎn)品等小型冷庫建設(shè)提速，則促進(jìn)了渦旋壓縮機(jī)需求的增加。另一方面，隨著渦旋壓縮機(jī)產(chǎn)品不斷完善，冷量不斷擴(kuò)容，應(yīng)用領(lǐng)域也進(jìn)一步擴(kuò)張，在醫(yī)用、新零售等多場景中應(yīng)用廣泛。在冷鏈行業(yè)迅速增長和產(chǎn)品擴(kuò)容升級的雙重驅(qū)動(dòng)下，渦旋壓縮機(jī)2021年的增速為17.6%。

　　螺桿壓縮機(jī)2021全年增速達(dá)到30.4%。后疫情時(shí)代，國家持續(xù)加大對冷庫建設(shè)投資力度，中大型冷庫、冷鏈物流園、食品加工等項(xiàng)目開工增加，加速了螺桿壓縮機(jī)需求的增長。

　　值得注意的是2021年半封活塞壓縮機(jī)全年增長達(dá)到10.9%，對于多年來并不被看好的壓縮機(jī)類型而言表現(xiàn)亮眼。一方面是行業(yè)在經(jīng)歷了2020年下跌后的恢復(fù)性增長；另外政策帶動(dòng)下冷鏈行業(yè)全面發(fā)展，各類制冷項(xiàng)目明顯增多，也促進(jìn)了半封閉活塞壓縮機(jī)需求增加。不過，半封閉活塞壓縮機(jī)的市場在未來仍存在一定挑戰(zhàn)。

　　企業(yè)競爭格局總體穩(wěn)定

　　從企業(yè)競爭格局來看，商用冷凍壓縮機(jī)競爭格局總體相對穩(wěn)定。近年來商用冷凍壓縮機(jī)TOP5企業(yè)集中度逐年提升，2021年TOP5企業(yè)占比達(dá)到54.4%；TOP10企業(yè)占比71.9%，相較上年有所降低。

　　細(xì)分品類來看，全封活塞、渦旋、轉(zhuǎn)子壓縮機(jī)的企業(yè)集中度較高，2021年這三類產(chǎn)品的TOP3企業(yè)份額分別為94%、92%和87%；螺桿壓縮機(jī)生產(chǎn)企業(yè)也相對集中，TOP3企業(yè)集中度達(dá)到74%；半封活塞壓縮機(jī)生產(chǎn)企業(yè)多，競爭壓力大，TOP3企業(yè)的市場份額只有50%。

　　另據(jù)企業(yè)反饋，各企業(yè)收入雖然在2021年實(shí)現(xiàn)了大幅增加，但是受原材料漲價(jià)等因素的影響，毛利率普遍呈現(xiàn)下滑趨勢，企業(yè)利潤壓力增加。

　　產(chǎn)業(yè)在線預(yù)計(jì)2022年冷凍壓縮機(jī)行業(yè)增幅將維持在10%以內(nèi)。一方面《“十四五”冷鏈物流發(fā)展規(guī)劃》、《全國供銷合作社“十四五”公共型農(nóng)產(chǎn)品冷鏈物流發(fā)展專項(xiàng)規(guī)劃》等相關(guān)文件相繼出臺(tái)，將繼續(xù)推動(dòng)商用冷凍壓縮機(jī)需求的增加；另一方面，雖然國內(nèi)經(jīng)濟(jì)環(huán)境相對穩(wěn)定，但是疫情的不確定性依舊存在，原材料漲價(jià)等因素給企業(yè)運(yùn)營帶來一定的挑戰(zhàn)。

　　注：本文數(shù)據(jù)僅指1HP以上且用于冷凍冷藏領(lǐng)域的壓縮機(jī)，統(tǒng)計(jì)指標(biāo)為表觀消費(fèi)量（內(nèi)銷量+進(jìn)口量）。